O que é o financiamento?

O financiamento (taxa de financiamento ou taxa de financiamento) é uma comissão cobrada sobre os futuros perpétuos em bolsas centralizadas. O principal objetivo do financiamento é manter uma diferença mínima entre os futuros spot e os perpétuos. A comissão de financiamento é paga periodicamente aos traders com uma posição longa ou curta. Pode capitalizar este mecanismo arbitrando a taxa de financiamento (Taxa de financiamento de arbitrage).

Ganhar na Arbitragem de Financiamento (ou Arbitragem de Financiamento) é uma estratégia na qual os traders utilizam a diferença entre as Comissões de Financiamento sobre futuros abertos e o preço real (spot) do ativo. A essência da estratégia é abrir simultaneamente posições longas e curtas em diferentes plataformas ou entre futuros e spot. Neste caso, a principal receita provém da comissão de financiamento positiva paga ao trader. Veja como funciona:

1. omo se ganha dinheiro com a arbitragem de financiamento?

1. brir uma posição:
   
   • Compra um token numa bolsa à vista (por exemplo, bitcoin).
   • Ao mesmo tempo, abre uma posição curta em futuros perpétuos no mesmo token.
2. Ganhando uma taxa de financiamento:
   
   • Se a taxa de financiamento for positiva, receberá um pagamento pela posição curta.
   • Se a taxa de financiamento for negativa (com o sinal menos), receberá um pagamento pela posição longa.
3. Mantendo a posição:
   
   • Enquanto a taxa de financiamento for positiva, mantém a posição e recebe pagamentos a cada 4 ou 8 horas (1 hora para futuros DEX).
4. Fechando a posição:
   Quando o financiamento se torna não rentável, fecha ambas as posições.

Pode encontrar guias mais completos em materiais educativos gratuitos para os nossos clientes de serviço.

2. Condições de arbitragem de financiamento bem-sucedidas

Precisa de alguns pontos para tornar a arbitragem de financiamento bem-sucedida:

• Alta taxa de financiamento:Quanto maior for a distribuição do financiamento na sua posição de arbitragem, maior será o lucro.
• Elevada procura por posições longas:Quanto maior for a procura por posições longas, mais tempo a taxa de financiamento manter-se-á positiva. O mesmo se aplica às posições curtas e ao financiamento negativo.
• Considere as taxas:As taxas podem ter um grande impacto no seu lucro. Quanto mais baixa for a comissão, maiores serão os ganhos.
• Considere o spread de preços na arbitragem de futuros:
  A situação ideal é quando tem o spread entre o preço de compra e o preço de venda, enquanto ainda obtém a taxa de financiamento. Monitorizamos e mostramos todas estas situações; no separador “Arbitragem Perpétua”, pode ver todas as situações disponíveis no mercado e avaliar rapidamente o spread de preços e as taxas de financiamento.

3. Riscos de arbitragem de financiamento

A arbitragem de financiamento traz alguns riscos que deve considerar:

• Redução das taxas de financiamento:
  A taxa de financiamento altera-se gradualmente , inclinando-se muitas vezes para 0,01%. Note que a taxa de financiamento pode mudar ao longo do tempo numa direção diferente, fazendo com que comece a pagar a taxa de financiamento.
• Volatilidade do preço do token:
  Durante o aumento da volatilidade, o financiamento pode mudar drasticamente, levando à liquidação da encomenda.
• Fechar o negócio:
  Pode ter dificuldades ao fechar o negócio. To close the deal correctly, you must wait for the price spread to equalize to avoid incurring losses on futures arbitrage.

A melhor maneira de evitar isso é configurar notificações em um rastreador perpétuo para que você receba alertas quando as condições para fechar o negócio forem atendidas.

Como funciona a taxa de financiamento?

A taxa de financiamento é calculada e depositada em um horário específico, geralmente a cada 8 horas. Durante alta volatilidade ou desacoplamento prolongado de preços, o tempo de depósito do financiamento pode mudar para 4 ou 1 hora.

O financiamento é um mecanismo para equilibrar o preço entre as bolsas spot e futuras para um token. Veja como funciona:

1. Quando ataxa de financiamento é positiva(o preço futuro perpétuo é maior que o preço à vista), os detentores de posições longas pagam aos detentores de posições curtas.
2. Quando ataxa de financiamento é negativa(o preço futuro perpétuo é menor que o preço à vista), os detentores de posições curtas pagam aos detentores de posições longas.